USD 334.30 334.48
RUB 5.66 5.70
EUR 386.50 387.31
Валюта бирж
USD/KZT
332.57
+0.000%
EUR/KZT
387.71
+0.000%
RUB/KZT
5.61
+0.000%
EUR/USD
387.71
+0.000%
EUR/CHF
387.71
+0.000%
EUR/JPY
387.71
+0.000%
GBP/USD
437.26
+0.000%
USD/CHF
332.57
+0.000%
USD/JPY
332.57
+0.000%
USD/KZT EUR/KZT RUB/KZT
332.57 387.71 5.61
+0.000% +0.000% +0.000%
Рынки
Нефть Brent
60.44
-0.008%
Нефть WTI
54.26
-0.002%
Золото
1276.7
+0.005%
Серебро
15.16
-0.005%
Платина
979
+0.015%
Никель
115.83
-0.015%
Алюминий
1600.25
-0.007%
Пшеница
417.25
+0.002%
Зерно
364.5
-0.006%
Жилье Алматы
1044
-0.003%
Жилье Астана
945
+0.000%
Нефть Brent Нефть WTI Золото
60.44 54.26 1276.7
-0.008% -0.002% +0.005%
Индексы
KASE
1380.46
+0.003%
Dow Jones
19796.4
+0.002%
Nasdaq
5412.54
-0.006%
FTSE 100
6890.42
-0.009%
S&P 500
2256.96
-0.001%
MICEX
2224.61
+0.007%
RTS
1145.98
+0.031%
DAX
11184.5
-0.002%
CAC 40
4760.77
-0.001%
Hang Seng
22410.2
-0.016%
Nikkei 225
19155
+0.008%
SCI300
3409.18
-0.025%
Ibovespa
59047
-0.025%
BSE Sensex
26515.2
-0.009%
FTSE/JSE
50527.9
-0.007%
KASE Dow Jones Nasdaq
1380.46 19796.4 5412.54
+0.003% +0.002% -0.006%

Страховые компании предпочитают перестраховываться за рубежом

21.04.2017 08:59   7737   0 Автор: Мадия ТОРЕБАЕВА

В структуре активов казахстанских страховых компаний по-прежнему львиную долю занимают ценные бумаги и вклады в банках, а перестрахование рисков стран, входящих в состав ЕАЭС, как и прежде, уходит за рубеж.

13–14 апреля в Алматы прошла XI Международная конференция «Страхование в Центральной Азии», на которой в очередной раз представители казахстанского и зарубежного страхового рынка подняли актуальные на сегодняшний день вопросы.

Вопросы и риски перестрахования

Сегодня перестрахование является той сферой страховой деятельности, где интеграционные процессы в рамках Евразийского экономического союза могли бы осуществляться наиболее быстрыми темпами. Но на деле в государствах ЕАЭС фактически отсутствует внутренний рынок перестрахования. С точки зрения экспертов страхового рынка, сегодня все национальные игроки предпочитают передавать риски в перестрахование на рынки стран ЕС и в Великобританию, и это является серьезной проблемой.

По словам советника департамента финансовой политики Евразийской экономической комиссии (ЕЭК) Оксаны Шпаковской, на сегодняшний день одной из причин ухода рисков перестрахования является наличие барьеров в сфере страхового надзора. В таких странах, как Армения и Казахстан, существуют ограничения, связанные с величиной рейтинга передачи рисков в перестрахование.

В то же время согласно требованиям к перестраховочным компаниям – нерезидентам в Армении Центробанк запретил пользоваться услугами перестраховщика, если у последнего выявлено тяжелое финансовое состояние. Надежными признаются перестраховщики-нерезиденты, у которых есть рейтинг как минимум одной рейтинговой организации не ниже установленного уровня: Standard & Poor’s, А. М. Best, Weiss Rating и Fitch – «А-», в отношении Moody’s – «А3».

В Беларуси действует государственный перестраховщик в лице Белорусской национальной перестраховочной организации (БНПО), а все страховые компании обязаны передавать ей риски по общему страхованию при превышении норматива ответственности (20% собственного капитала страховой организации по одному договору). Передача рисков перестраховщикам-нерезидентам допускается только при отказе БНПО от принятия этих рисков.

В Казахстане действуют свои правила, согласно которым перестраховщик-нерезидент получает не более 25% страховой премии на договоры не менее 1 млрд тенге и договоры страхования (перестрахования) воздушного, водного, железнодорожного транспорта и гражданско-правовой ответственности их владельцев. И так же как в Армении, у нас действует требование к капиталу в зависимости от рейтинга. При этом для перестраховщиков из стран ЕАЭС с рейтингом ниже «ВВВ-» устанавливаются дополнительные требования к национальным страховщикам по увеличению минимального размера маржи платежеспособности от объема обязательств, передаваемых в перестрахование, в диапазоне от 0,21 до 22%.

Для того чтобы решить данный вопрос, по словам Оксаны Шпаковской, ЕЭК по поручению глав стран – участников ЕАЭС разрабатывает Концепцию формирования общего финансового рынка Евразийского экономического союза, которая должна быть представлена уже в мае текущего года.

Впрочем, по словам эксперта, не только надгосударственная надстройка задумывается о возможных перспективах развития. «Экспортно-кредитные агентства наших пяти стран уже начали обсуждать идею формирования перестраховочного пула. В ближайшее время они подпишут меморандум о сотрудничестве и пойдут по этому пути», – отмечает Оксана Шпаковская.

В этой связи одним из первых действий по совместной работе на рынке стал план гармонизации законодательства государств – членов ЕАЭС в сфере финансового рынка, который, в частности, предусматривает обмен информацией, в том числе конфиденциальной, снижение требований по рейтингу только для перестраховщиков ЕАЭС, а также возможность использования рейтингов, присвоенных страховщикам по национальной шкале. Основной целью данного плана является попытка создать условия на финансовых рынках для свободного движения капитала.

Перспектива-то так себе

В свою очередь заместитель директора сектора «Финансовые институты» S&P Global ratings Екатерина Толстова предупреждает, что в перспективе перестраховочные компании будут испытывать трудности с получением таких же высоких финансовых результатов, какие наблюдались в прошлые годы. В частности, не исключено, что снижение динамики спроса и предложений оказывает влияние на тарифы и, следовательно, будет негативно влиять на прибыль СК в 2017–2018 годах.

Согласно прогнозу эксперта, выстоять оказываемое давление способны лишь крупные перестраховщики с диверсифицированными портфелями, обладающие опытом и широким покрытием рынков. Тогда как небольшие перестраховщики с более концентрированными портфелями не смогут улучшить конкурентные позиции в борьбе за защиту капитала и прибыльность. Как результат, эти компании могут стать основной целью для дальнейших поглощений более крупными компаниями.

«Дальнейшее снижение тарифов в 2017–2018 годах будет негативно влиять на объемы бизнеса. Мы не ожидаем существенного влияния на результаты от высвобождения резервов или инвестиционных доходов. Прогноз по рейтингам перестраховочного сектора остается стабильным в течение ближайших 12 месяцев, за небольшим исключением нескольких перестраховщиков. Правда, поддерживающим фактором для рейтингов является уровень капитализации. Да и он ниже уровней, которые были в предыдущие годы», – сделала неутешительный вывод Екатерина Толстова в своем выступлении.

Перспективы страхового рынка в Казахстане

В настоящее время на территории нашей страны действуют 32 страховые организации, в том числе 25 компаний по общему страхованию, 7 – по страхованию жизни и 7 – с иностранным участием. По информации директора департамента страхового надзора НБ РК Жаната Курманова, по состоянию на 1 января 2017 года активы страховых (перестраховочных) организаций составили 856 млрд тенге, что по сравнению с началом 2016 года демонстрирует увеличение на 4%.

Любопытна структура активов страховых компаний. Так, в этом сегменте наибольшую долю (43%) занимают ценные бумаги (в сумме 373 млрд тенге). Вклады, размещенные в БВУ, составляют 228 млрд тенге с долей 27% от совокупных активов. Обратное репо составляет 3%, денежные средства СК – 5%, прочие активы – 22%.

При этом объем страховых премий, собранных за 2016 год, составил 357 млрд тенге, что на 24% больше, чем за 2015-й. Основную долю страховых премий занимает добровольное имущественное страхование – 180 млрд тенге, или 50% от общего объема страховых премий. По обязательному страхованию собран 91 млрд тенге (доля – 25%), по добровольному личному страхованию – 86 млрд тенге (доля – 24%).

По данным регулятора, рост страховых премий в 2016 году был обеспечен в основном за счет добровольного имущественного страхования (+48 млрд тенге), в том числе по классам страхования имущества и общей гражданско-правовой ответственности. Объем собранных страховых премий по обязательному страхованию составил 91 млрд тенге, что на 18 млрд тенге больше, чем в 2015 году.

Если рассматривать страховые премии по видам страхования, то здесь добровольное имущественное страхование составляет 50%, обязательное страхование – 26%, добровольное личное страхование – 24%.

В то же время общий объем страховых выплат (за вычетом страховых выплат по входящему перестрахованию), произведенных в 2016 году, составил 83 млрд тенге, что на 23% больше, чем в 2015-м. Доля обязательного страхования в страховых выплатах составила 33% (28 млрд тенге), добровольного личного страхования – 37% (30 млрд тенге), добровольного имущественного страхования – 30% (25 млрд тенге).

Что касается рынка перестрахования, то здесь, как и предыдущие спикеры, Жанат Курманов отметил нежелание казахстанских СК брать на себя риски. Так, объем страховых премий, переданных на перестрахование нерезидентам РК, за 2016 год составил 113 млрд тенге, или 32% от совокупного объема страховых премий. Из общей суммы перестраховочных премий (131 млрд тенге) наибольший объем передан перестраховщикам Великобритании (26%) и Германии (16%).

Таблица 1. Локальные рынки стран ЕАЭС

 

Россия

Казахстан

Беларусь

Армения

Кыргызстан

Страховая премия, брутто, млн долл.

17,571

1,043

489

67

17

Исходящее перестрахование, млн долл.

1,966

385

5

Н/Д

11,3

 

Входящее перестрахование

3,0%

9,5%

Н/Д

Н/Д

2,5%

 

Коэффициент использования перестрахования

11,2%

36,9%

0,9%

Н/Д

65,2%

 

Уровень проникновения страховых услуг (% от ВВП)

1,4%

0,76%

1,0%

0,6%

0,2%

Суверенный рейтинг

BB+/позитивный

ВВВ-/негативный

В-/стабильный

Нет рейтинга

Нет рейтинга

Рейтинги страховых компаний, присвоенные S&P Global

от В до ВВ+

Нет рейтингов

Источник: S&P Global Ratings, Статистические данные национальных регулирующих органов

Высказать свое мнение
Вопрос дня
Тема криптовалют сегодня становится все более популярной в мире и в Казахстане, в частности. Этот рынок пока никак не регулируется. А что Вы думаете о криптовалютах?
  • Криптовалюты – это пузырь, который рано или поздно лопнет

  • Криптовалюты – это финансовая пирамида, которая также когда-нибудь рухнет

  • Криптовалюты – это новый вид валюты, у которой большое будущее

  • Криптовалюты – это новый эффективный инструмент для инвестиций

  • Криптовалюты – это пузырь, который рано или поздно лопнет
    54

  • Криптовалюты – это финансовая пирамида, которая также когда-нибудь рухнет
    37

  • Криптовалюты – это новый вид валюты, у которой большое будущее
    25

  • Криптовалюты – это новый эффективный инструмент для инвестиций
    7

Цифра дня
447
тысяч тенге
в среднем должен банкам каждый работающий казахстанец
Цитата дня
Много обсуждается, что банки аффилированные, что за каждым банком стоят люди, и за Halyk bank тоже. Но думаю, что очень важна процедура управления. Мы все работаем в одинаковых законодательных условиях, в одной макроэкономической среде. Но почему кто-то позволяет себе злоупотреблять законодательством, а кто-то нет? Вопрос, в первую очередь, к акционерам и к тому, как они выстраивают корпоративное управление. Когда в управление приходят ни дня не работавшие в банке люди и начинают принимать очень рискованные решения, потом возникает много вопросов
Умут Шаяхметова
председатель правления Halyk Bank
Курсивъ в соцсетях
Новости партнеров
Loading...

Система Orphus
Войти на сайт
Через соц. сети:
Пароль должен быть не менее 6 символов длиной.
Пароль должен быть не менее 6 символов длиной.
Ваша оценка принята. Подождите...
Подождите...
Запись добавлена в избранное